Hogyan lehet kiszámítani a tőkekiadásokat

Harmadik fél pénzügyi kimutatásainak elemzése során szükség lehet annak tőkekiadásainak kiszámítására. Erre azért van szükség, hogy megtudjuk, a szervezet elegendő összeget költ-e befektetett eszközökre a működésének fenntartásához. A tőkekiadások kiszámításának legjobb módja a tőkekiadások képlete. A lépések a következők:

  1. Szerezze be a célvállalat pénzügyi kimutatásait az elmúlt két év év végi állapotáról. Ha a társaság nyilvános tulajdonban van, akkor ezek az információk könnyen elérhetők az Értékpapír és Tőzsde Bizottság honlapján.

  2. Vonja le az előző év pénzügyi kimutatásain szereplő befektetett eszközök nettó összegét az imént lezárt évre felsorolt ​​állóeszközök nettó összegéből. Ennek eredménye a befektetett eszközök nettó változása. Ezt az értéket tovább kell igazítani a következő lépésekkel:

    • Távolítsa el az összes immateriális eszközt a számításból. Feltételezzük, hogy Önt csak a tárgyi eszközökre fordított kiadások érdeklik, ezért immateriális javakra nincs szükség. Ezenkívül a legtöbb immateriális javat akvizíciók révén szerezték be, nem pedig beruházási program révén.

    • Szüntesse meg a beszámolási időszak alatt az összes akvizícióval megszerzett eszközt. Ezeket az információkat a pénzügyi kimutatásokat kísérő megjegyzésekben kell felsorolni.

  3. Vonja le az előző év pénzügyi kimutatásain felsorolt ​​összesített értékcsökkenési leírás összegét az imént lezárt évre vonatkozóan felsorolt ​​összesített értékcsökkenési leírás teljes összegéből. Ennek eredménye az imént lezárt év értékcsökkenésének teljes összege. Alternatív forrás lehet az imént lezárt év eredménykimutatásában felsorolt ​​amortizációs ráfordítás. Ez a szám nem tartalmazhat amortizációt és a megszerzett eszközök értékcsökkenését sem.

  4. Adja hozzá az év teljes értékcsökkenését a befektetett eszközök nettó összegének változásához. Ez az a teljes összeg, amelyet a vállalat beruházási kiadásokra költött a mérési időszak alatt.

Alternatív megoldásként érdekelheti az összeg, amelyet egy vállalat szoftverfejlesztési projektekre fordít. Ez kritikus tétel lehet, ha a kiadást tőkésítik, ahelyett, hogy felmerülne a ráfordítás. Ezeket az információkat a mérleg állóeszközök sorában vagy a kísérő lábjegyzetekben lehet közzétenni. Mindkét esetben hasonlítsa össze az elmúlt két év adatait az aktivált szoftverprojektek kiadásainak változásának meghatározásához.

A tőkekiadások elemzésével járó további kérdés annak meghatározása, hogy a kiadások közül hány kapcsolódik a meglévő eszközök pótlásához, szemben a vállalkozás bővítését célzó kiadásokkal. Háromféleképpen lehet megbecsülni ezeket az információkat:

  • Kövesse nyomon a tőkekiadásokat egy trendvonalon . Ha a kiadások viszonylag alacsonyak, akkor az összes kiadás nagy része valószínűleg a karbantartási fajtából származik.

  • Hasonlítsa össze a tőkekiadásokat az értékesítéssel . Nincs közvetlen kapcsolat a tőkekiadásokkal és az értékesítéssel. Ha azonban összehasonlítja a kettőt több éven keresztül, és a kiadások és az eladások aránya növekszik, akkor valószínű, hogy a vállalat nem csak a karbantartási beruházásokba fektet be.

  • Illessze a tőkekiadásokat üzleti egységekhez . Ha a célvállalat gyors növekedést tapasztal egy adott üzleti egységben, akkor keresse meg a lábjegyzetben az adott üzleti egységhez kapcsolódó tőkekiadások összegét.